CCI顺势指标在加密货币市场的应用

CCI顺势指标在加密货币市场的应用
CCI顺势指标概述
CCI顺势指标（Commodity Channel Index）是唐纳德·蓝伯特（Donald Lambert）于上世纪80年代提出的，最初用于监察股票市场趋势，后来被广泛应用于包括加密货币市场在内的其他市场。该指标通过计算资产的周期性历史价格，找出长线价格趋势的转变。其计算公式为：（典型价格–简单移动平均线）/（0.015x平均差）。CCI指标会以现价与固定的时间段或平均价比较，预设时间段通常为，与相对强弱指数（RSI）及随机指标（Stochastic Indicator）相似。

在加密货币市场判断超买超卖状态
CCI指标通常在主要的读数水平内移动，包括 -200、 -100、0、 +100及 +200 。其显示的读数用以表达市场是否处于超买或超卖的状态，具体表现如下：

超买状态：当顺势指标的数值低于 -100 ，代表市场处于超买状态，加密资产价格会有下跌趋势，价格会创造出一浪低于一浪的高位及低位。此时市场可能过热，投资者的买入情绪过于高涨，后续价格回调的可能性较大。
超卖状态：当顺势指标的数值高于 +100 ，代表市场处于超卖状态，价格很有可能会转向并上升，产生绿色的阳烛。这意味着市场过度抛售，价格可能已经被低估，后续有反弹的机会。
辅助加密货币交易决策
一些有经验的加密投资者会使用顺势指标找出短线的价格走势，用以进行逆向交易，具体操作如下：

买入时机：短线投资者会等待顺势指标在即日的时间段内的读数低于 -100 ，便随即买入该加密资产，等待价格会从超卖的低位反弹上升。因为当市场处于超卖状态时，价格往往已经偏离了其正常价值，后续存在回归的可能性，此时买入可能获得价格上涨带来的收益。
卖出时机：当CCI指标数值高于 +100 时，投资者可以考虑逢高卖出加密资产。因为超买状态下市场可能已经过度乐观，价格存在回调风险，及时卖出可以锁定利润，避免价格下跌带来的损失。
与其他指标结合使用
CCI顺势指标与其他分析指标一样，有机会产生错误的讯号。因此，为了更准确地预测加密货币价格走势，投资者必须使用不同的技术指标进行综合分析。例如，可以结合相对强弱指数（RSI）、移动平均线（MA）等指标。当多个指标同时发出相同的信号时，交易决策的可靠性会更高。比如，当CCI指标显示超卖且RSI指标也显示超卖，同时价格突破了短期移动平均线，此时买入信号的可靠性就相对较高。

不同时间段图表的应用
一般的加密货币长线投资者会较常用日线图及每星期图表，而短线投资者则倾向使用较短的日内时间段。因为用作计算的时间段愈短，其价格变动的敏感度会愈高。长线投资者更关注加密货币的长期趋势，日线图和周线图能够更好地反映出这种趋势；而短线投资者追求短期的价格波动收益，较短的日内时间段图表能更及时地捕捉到价格变化，以便做出交易决策。